IRP 수수료 0원이라는데, 정말 공짜일까?

퇴직금을 IRP에 넣기로 마음먹었다면, 그다음 질문은 ‘어디서 열까’다. 2026년 들어 주요 증권사들이 앞다퉈 ‘IRP 수수료 0원’을 내걸고 있다. 미래에셋, 삼성, 한국투자, KB, 신한, 키움 — 6곳 모두 비대면 개설 시 운용·자산관리 수수료가 0원이다. 진짜 공짜일까? 결론부터 말하면, 계좌 수수료는 맞다. 하지만 숨은 비용이 있고, 수수료 말고 더 중요한 선택 기준이 있다.

핵심만 먼저

비대면 IRP 수수료 0원은 사실이다. 다만 여기서 ‘수수료’는 운용관리수수료와 자산관리수수료를 말한다. ETF 매수 시 ETF 자체 총보수(연 0.01~0.5%)는 별도로 나간다. 은행 IRP는 여전히 연 0.3~0.5%를 떼가는 곳이 많다. 수수료가 같다면 ETF 라인업과 앱 편의성, 실물이전 지원 여부를 보고 골라야 한다. 예금만 넣어두면 수익률 3.5%에 그치고, ETF를 섞은 계좌는 8~15%까지 기대할 수 있다. 연 900만원 추가 납입하면 세액공제로 최대 148만원까지 돌려받는다.

IRP 수수료, 진짜 0원이 맞다 — 하지만 ETF 보수는 별도

IRP 수수료는 크게 두 가지로 나뉜다. 운용관리수수료는 퇴직연금 운용을 관리해주는 대가고, 자산관리수수료는 적립금을 보관·관리하는 비용이다. 대면 계좌면 이 두 가지가 합산돼 연 0.2~0.5%가 붙는다. 적립금 1억 원 기준 매년 20~50만 원이 수수료로 빠져나가는 셈이다.

그런데 비대면으로 개설하면 얘기가 달라진다. 2026년 6월 현재 6개 주요 증권사가 조건 없이 두 수수료 모두 0원으로 운영 중이다.

여기서 하나 더 챙겨야 할 게 있다. ETF 자체의 총보수다. 예를 들어 KODEX 200의 총보수는 연 0.15%, TIGER 미국S&P500은 연 0.07%다. 수수료가 0원이어도 ETF를 사면 이 비용은 내야 한다. 다만 이건 어느 증권사에서 사든 똑같이 붙는 거라, 증권사 선택의 변수는 아니다.

은행권은 다르다. 비대면 수수료 면제 흐름이 은행에도 퍼지고 있지만, 여전히 연 0.3~0.5%를 부과하는 곳이 많다. 적립금 1억 원이면 연 30~50만 원 차이다. 20년이면 600~1,000만 원이다.

수수료 0원 증권사 6곳이니 대충 골라도 되겠다 싶겠지만, 여기서 끝이 아니다.

수수료 0원은 기본값 — 진짜 비교는 ETF 라인업과 앱에서 갈린다

6개 증권사 수수료가 모두 0원이라면, 이제 어디가 더 나은지는 다른 데서 판가름 난다.

첫째, ETF 라인업이다. 미래에셋증권은 퇴직연금 내 ETF 적립액 1위 증권사다. TIGER ETF 시리즈를 포함해 매매 가능한 ETF 종류가 가장 많다. 삼성증권은 KODEX 시리즈, 한국투자증권은 ACE 시리즈를 폭넓게 취급한다. 자신이 원하는 ETF가 그 증권사 IRP에서 거래 가능한지 미리 확인하는 게 좋다.

둘째, 앱 사용성이다. 퇴직연금 계좌는 수십 년 쓰는 물건이다. 메뉴가 직관적이고 운용 지시를 내리기 편해야 장기간 방치되지 않는다. 미래에셋 M-STOCK, 한국투자 한투앱, KB증권 M-able이 퇴직연금 메뉴 접근성이 좋다는 평가를 받고 있다.

셋째, 실물이전 지원 여부다. 나중에 증권사를 옮기고 싶을 때 보유 ETF를 매도하지 않고 그대로 가져갈 수 있어야 한다. 2025년 7월부터 실물이전 제도가 시행되면서 대부분 증권사가 지원하지만, ETF와 리츠는 아직 매도 후 현금 이전만 가능하다는 점은 어디나 같다. 앞으로 ETF도 실물이전이 될 가능성이 있으니, 증권사별 업데이트 상황을 주시할 필요가 있다.

예금만 넣어두면 수익률 3.5%가 끝이다

IRP 계좌를 열고 퇴직금을 넣어두기만 하면, 대부분 ‘대기자금(CMA)’ 상태로 머물면서 이자가 거의 붙지 않는다. 예금으로 운용 지시를 해도 2024년 말 기준 원리금보장형 평균 수익률은 3.5%대에 그쳤다. 같은 기간 IRP 전체 평균 수익률은 5.86%였다. 적극적으로 ETF를 운용한 상위 10% 계좌의 누적 수익률은 무려 101.8%에 달했다.

IRP는 위험자산 70%까지 편입할 수 있다. 나머지 30%는 안전자산(채권 ETF, 예금)으로 채워야 한다. 예금만 고집하면 물가상승률에도 못 미치는 실질 수익률이 나온다. 퇴직연금 내 ETF 비중은 2021년 12%에서 2024년 38.5%로 3배 이상 늘었다. 직접 운용에 나서는 가입자가 그만큼 빠르게 증가하고 있다는 뜻이다.

세액공제, 연 900만원 추가 납입하면 최대 148만원 돌려받는다

IRP는 퇴직금 보관용 계좌이면서, 동시에 절세 계좌다. 퇴직금과 별도로 개인 자금을 추가 납입하면 그해 연말정산에서 세액공제를 받을 수 있다.

연간 납입 한도는 IRP와 연금저축을 합쳐 1,800만 원이다. IRP 단독으로는 900만 원까지 세액공제 대상이다. 공제율은 총급여 구간에 따라 달라진다.

연 900만 원을 IRP에 추가로 넣고, ETF로 운용해 연 8% 수익을 올린다고 가정해보자. 20년 뒤 적립금은 약 4억 4,500만 원이 된다. 수수료 0원 증권사에서 20년간 수수료로 나가는 돈은 0원이다. 같은 조건에서 수수료 0.4%인 은행 IRP에 넣었다면, 수수료만 약 1,800만 원이 빠진다. 여기에 세액공제 환급까지 더하면, 증권사 IRP가 은행 IRP보다 20년간 약 2,000만 원 이상 유리한 구조다.

중도에 급히 돈을 빼면 얘기가 달라진다. 세액공제 받은 금액에 16.5%의 기타소득세가 추징된다. IRP는 만 55세까지는 원칙적으로 중도 인출이 안 되고, 예외 사유(무주택자 주택 구입, 6개월 이상 요양 등)가 있어야 가능하다. 그러니 단기 자금을 IRP에 넣는 건 위험하다.

꺼낼 때 세금 차이도 제법 크다

IRP에서 돈을 찾을 때도 방법에 따라 세금이 달라진다. 일시금으로 한 번에 받으면 퇴직소득세가 100% 부과된다. 반면 연금 형태로 나눠 받으면 퇴직소득세의 70%(10년 이내 수령) 또는 50%(20년 초과 수령)만 적용된다. 연금으로 오래 나눠 받을수록 세금 부담이 확 줄어드는 구조다.

수수료 0원을 확인한 뒤, ETF로 장기 운용하고, 55세 이후 연금으로 수령하는 것 — 이게 IRP의 가장 기본적이면서도 강력한 활용법이다.

한 줄 정리

IRP 수수료 0원은 진짜다. 다만 그건 ‘비대면 개설 + 증권사’ 기준이고, ETF 총보수는 별도로 나간다. 같은 0원이면 ETF 라인업이 넓고 앱이 편한 증권사를 골라야 한다. 예금만 넣으면 연 3.5%에 그치고, ETF를 섞어야 8~15%를 기대할 수 있다. 퇴직금 외에 연 900만 원까지 추가로 넣어 세액공제 148만 원을 챙기고, 55세 이후 연금으로 꺼내면 퇴직소득세도 절반 이하로 줄어든다. 수수료 0원이 팩트인지 확인하는 데서 그치지 말고, 그다음 단계까지 실행하는 게 진짜 절약이다.

체크할 리스크

⚠️ 이 글은 2026년 6월 기준 공개된 자료를 바탕으로 작성한 정보성 콘텐츠입니다. 특정 증권사나 금융상품을 추천하거나 투자를 권유하지 않습니다. 실제 IRP 개설 전에 금융감독원 통합연금포털에서 각 증권사의 최신 수수료율과 상품 라인업을 직접 확인하시길 바랍니다. 투자 결정과 그에 따른 결과는 본인에게 있음을 알려드립니다.